方法说明与已知边界

本页披露数据链路、规则口径、引擎参数、实现边界与已知局限。参数由引擎脚本直接导出，与计算代码同源，页面无法与实现产生漂移。

数据链路 —

符号表对齐 —

实时层 —

区间证据回放 —

宽度分位分组验证 —

连续段去重：连续多日落在买入带内只算一次，避免样本量虚高。差分均值是各标的「进带后收益减同期无条件基线」的平均值，跨标的 t 检验衡量这个差是否稳定存在，而单个标的的 t 检验衡量该标的自身是否显著。

估值口径与来源按需刷新

两段式：实时价每 15 秒刷新，估值倍数随价格重算；一致预期每股收益与倍数锚点是快照，只有点「刷新预期」才更新，并带采集时间戳。预期数据按天变化，秒级刷新没有意义，也会破坏可复现性。

采集流程多源检索（stockanalysis、Finviz、WallStreetZen、东方财富）→ 模型抽取 → 校验 → 确定性回填 → 冻结进本地数据文件

检索可达性marketbeat、tipranks、investing、seekingalpha 返回 403；zacks、barchart 返回挑战页；nasdaq、雅虎超时。可用通道为上述四家。WallStreetZen 的路径含交易所，纽交所标的需回退到 nyse 路径，否则直接 404

覆盖情况观察池 53 只美股中 49 只完成采集，41 只给出可用情景区间，8 只已采集但免费视图下倍数被订阅锁住（只展示每股收益本身）；4 只指数 ETF（QQQ / SPY / EWY / SMH）登记为「不适用每股收益估值」并附重仓表来源，与抓取失败明确区分。三通道齐全 46 只，GME 与 GPRO 缺 stockanalysis 通道、IREN 缺 Finviz 通道，均已写入显式告警

模型角色只做抽取与解释，不产出价格数字；提示词禁止其自行计算倍数

口径纪律PE 必须是资料里分析师给出的倍数，严禁用「价格 ÷ 每股收益」反推；三档以各来源中枢为统计单位，单家极值不参与；资料未声明口径时填 unknown

隐含倍数某财年没有分析师倍数锚点时，用目标价分布 ÷ 该财年每股收益中枢推得，并显式标记为「隐含目标价倍数」

前瞻来源归位Finviz「EPS next Y」与 WallStreetZen「N 年预测」都不带财年标签，由代码按「未发布财年 + 年数偏移」换算成具体财年；偏移量再用该财年已标注的一致预期中值做校准，对不上就整条不采用

单位与数量级拦截同一来源常把不同指标用同样的句式排版，故按语义判定而非按句式取数：营收带 M/B/K 后缀不进每股收益通道；Finviz 的「EPS next Y」同时存在数值档（可为负数）与增速档（带 %），只取数值档；前瞻值若推不出 3 倍以上的远期市盈率，判定它不是每股收益。隐含倍数超出 3–150 倍区间时同样判定基数不可信，不推倍数

口径可比性标注倍数 × 该财年每股收益须落在现价附近（±30%），否则判定该财年的每股收益与价格不同币种口径，整行留空。实测 TSM 的一致预期每股收益 107.85 为报告币种口径，而现价、目标价与站点自算倍数均为美元口径，相乘会得到比现价高 6 倍的情景价格

非正每股收益某财年三档里只要有一档非正，就不为其推倍数——市盈率对非正每股收益没有定义，保留倍数只会算出负价格。该财年只展示每股收益本身

不适用与未采集分开指数 ETF 登记为「不适用每股收益估值」，并给出重仓表里本平台已覆盖的成分股（含权重、来源与采集时间）；「已采集但没有可用倍数」也单独标注，不与「尚未采集」混写，避免把免费数据的口径限制误读成漏抓

矩阵的信息量来自目标价分布：隐含倍数的中值行等于目标价本身，行间差异只反映每股收益离散度，不可读作对估值贵贱的判断。
免费视图下倍数只有单值：倍数列多数财年需订阅，因此「倍数区间 × 每股收益区间」的完整矩阵在免费数据下并非总能成立；只有单一锚点时改给三档情景价格，不凑数。
回填由代码保证：下一财年的三档与隐含倍数均由确定性规则生成并标注「非模型生成」，来源不足两个时只补空缺、不覆盖。
错值比空值更贵：批量采集实测踩到五类真实错值——营收被当成每股收益（同一财年出现 7 到 518 美元的三档）、财年整体后移一格、同源口径差 8 倍（存托凭证与普通股）、报告币种与美元混算（折算价是现价 6 倍）、增速被当成每股收益（小盘股出现 85.10 美元这种量级）。五类都已定位修复并锁进自检，凡是数量级或口径对不上的数，宁可留空。
自检可复现：refresh/selftest.py 用离线用例覆盖上述五类错值，不联网、不调用模型即可运行，共 31 项断言。
估值与触发清单同屏：估值卡底部内置「今日触发清单」入口，按触发强度排序并附各标的的中性隐含价，点击行即可切换标的；扫描页同样带一列中性隐含价，隐含倍数会被标出，避免与分析师口径混淆。
模型偶发漏字段按保守值处理：缺失置信度按 low、缺失口径按 unknown，并写入告警，不为一个小标签丢弃整份采集。
通道失败与数据缺失分开：检索通道失败会写一条显式告警，避免把「没抓到」误读成「不存在」。
页面缓存 12 小时：同一交易日内重复刷新沿用缓存，减少对站点打扰并保证结果稳定。

规则口径

引擎参数

实现边界哪些是真的，哪些是桩

已实现且数字来自真实计算

尚未实现，或当前为桩

已知局限

复现方式

投资风险提示与免责声明（展开阅读）

本页为个人作品集原型，不是投资顾问，不提供投资建议，不代客理财，不承诺任何收益。所有区间、状态与置信度由公开历史行情经由固定规则计算得出，历史表现不代表未来，输出为价格区间而非点位，不构成买卖指令。数据来自交易所公开归档，可能存在滞后、缺口或单位差异，请以交易所实时行情为最终依据。低置信度结果已在页面显式标注；请结合自身风险承受能力独立决策，并自行承担投资结果。